Вексель

Вексель — это ценная бумага, которая подтверждает право кредитора потребовать с должника указанную сумму в зафиксированный срок. Ее может выпустить компания, ИП или физлицо. Чаще всего это делают банки и коммерческие предприятия.

По сути, вексель — это договор займа. Представим, что ИП продал стеклянные перегородки, но заказчик с ним еще не расплатился. Значит, у ИП пока нет денег заплатить своему поставщику стекла. Тогда он может выпустить вексель, где пропишет обязательства выплатить долг после получения денег. ИП в этом случае будет векселедателем, а его поставщик — векселедержателем.

Владелец векселя — в нашем случае поставщик стекла — может передать его третьему лицу без ограничений. Тогда платить долг ИП будет уже другой компании. Но если он этого не сделает, деньги новому владельцу векселя должен будет выплатить прежний держатель.

Вексель, как и долговая расписка, подтверждает, что должник обязан вернуть заем. Но он не привязан к конкретной сделке, а просто подтверждает, что одна сторона согласна заплатить какую-то сумму другой в оговоренные сроки. Вексель свободно можно продать, вложить в уставный капитал или обменять до того, как векселедатель выплатит долг.

Где применяют векселя

Вексель можно использовать в разных ситуациях — от заключения сделок по продаже квартиры до выплаты зарплат. Например:

1. При кредитовании бизнеса или физических лиц. Займы могут выдавать с процентами или без, а сам долг продать третьему лицу.
2. Для отсрочки платежа за приобретенный товар. Процентные ставки в этом случае отсутствуют, а деньги перечисляют продавцу в указанный в документе срок.
3. Для расчета за товар или услугу. В этом случае долг передают третьему лицу, которое и получит деньги.
4. Для привлечения капитала в банковской сфере. Вексель становится аналогом вклада, но без поддержки государства. Если банк обанкротится и не сможет платить по своим обязательствам, государство не компенсирует кредитору сумму долга, как это происходит со вкладами.

Векселя чаще используют банки, малый и средний бизнес.

Типы векселей

Виды векселей определяют по четырем критериям: количеству сторон сделки, предназначению, держателю и сроку погашения.

По количеству сторон сделки вексель бывает простым и переводным.

Простой предполагает, что в сделке участвуют две стороны: векселедатель и векселедержатель.

По предназначению и цели выдачи вексель бывает:

1. Коммерческий — подтверждает сделку между покупателем и продавцом.
2. Финансовый — служит обеспечением по кредитам и ссудам от предприятий.
3. Бланковый — для торговых сделок, в которых нет фиксированной стоимости товара. В этом случае покупатель подписывает незаполненный бланк, а продавец заполняет его после установки окончательной цены.
4. Обеспечительный — его выдают как обеспечение кредита заемщика.

По держателю документа векселя делят на именные и ордерные. В именных указано имя того, кто может требовать деньги. А в ордерных — того, кто будет отдавать долг. По ним в итоге долг получит тот, у кого будет вексель на момент возврата.

По сроку погашения выделяют три вида векселей:

1. По предъявлению. Оплатить такой вексель нужно не позднее года с момента выдачи — в любой день по требованию владельца ценной бумаги.
2. По окончании срока. Этот вексель оплачивают в течение определенного периода, прошедшего после его предъявления.
3. После начала действия. Оплачивают через определенный срок после даты составления документа.

Должник не может просить отсрочку или выплачивать долг частями. Но можно перенести выплату на первый рабочий день, если ее дата пришлась на праздник или выходной.

Как оплачивают долг

Чтобы заплатить по векселю, нужно:

1. Обратиться по адресу, указанному в документе.
2. Предъявить письменное заявление о погашении. В нем надо указать реквизиты сторон.
3. Оплатить всю сумму.

Векселедержатель передает должнику вексель одновременно с оплатой долга. Если должник не заплатил в срок, то владелец ценной бумаги вправе обратиться в суд.

Даже если кредитор пропустил срок предъявления документа к оплате, он не теряет право на долг сразу — оно сохраняется три года.

От чего зависит цена продажи векселя

Сумму долга нельзя менять вплоть до окончания действия векселя. А вот на цену, по которой его можно продать, влияет несколько факторов:

• рыночная ситуация. Чтобы ее проанализировать, оценщики изучают, сколько стоят векселя на рынке в определенный момент;
• финансовое положение и надежность компании, продавшей ценную бумагу;
• срок, оставшийся до возврата долга.

Чем больше времени до погашения долга, тем ниже цена бумаги. Максимальную цену можно получить за день-два до выплаты.

Преимущества векселей

Вексель — удобное средство расчета для компаний, у которых в нужный момент не хватает оборотных средств для развития.

Например, строительной компании предложили скидку на древесину до конца месяца, а деньги на эту древесину у нее будут только через три месяца. Тогда фирма может составить вексель и купить древесину сейчас, а с помощью ценной бумаги гарантировать возврат долга.

Для должника преимущество в том, что, в отличие от займа, он сам определяет условия долга и решает, какой процент готов заплатить сверх одолженной суммы. А векселедержатель решает, соглашаться ему на эти условия или нет.

Риски использования векселей

У векселя есть не только преимущества, но и риски:

1. Банковские векселя не страхуют. Если купить ценную бумагу ненадежного банка, можно потерять деньги.
2. Кредитор не может потребовать вернуть долг раньше срока, указанного в векселе.
3. Доход по векселю, в отличие от банковских вкладов, облагается налогом по ставке 13%.
4. Выписать вексель могут мошенники — компании-однодневки, которые сразу не планировали возвращать долг.
5. Требования к оформлению документа очень строгие. Если нарушить хотя бы одно из них, вексель из ценной бумаги превратится в обычную долговую расписку.
6. Кредитор не обязан хранить документ в электронном виде. Но если бумажный экземпляр потеряется, его существование придется доказывать в суде. Кроме того, бумажный экземпляр можно подделать.

Перед покупкой или продажей векселей советуют взвесить все плюсы и минусы, а главное — оценить надежность должника.

Что важно запомнить

1. Вексель — это ценная бумага, которую может оформить как компания, так и совершеннолетний человек.
2. Вексель похож на договор займа. Он подтверждает право кредитора потребовать с должника указанную сумму денег в зафиксированный срок.
3. Этот документ помогает компаниям в расчетах, когда в определенный момент не хватает оборотных средств.
4. Вексель важно оформить правильно, чтобы его не признали недействительным.