Бизнес будет расти быстрее, или почему делиться акциями с сотрудниками выгодно
В 2007 году вместе с партнёрами я создал Funbox — сервис для сотовых операторов. За 15 лет компания с нуля выросла до крупного бизнеса с прибылью более 1 млрд ₽ и 750 сотрудников в штате. Таких результатов удалось достичь во многом благодаря корпоративной культуре, которая основывалась на самостоятельности сотрудников и отдельных бизнес-юнитов. Это были зачатки холократических подходов в управлении IT-командами.
В 2020 году мы внутри Funbox загорелись идеей создать площадку, где IT-стартапы могут находить себе специалистов и/или финансирование. Так и появилась краудинвестинговая платформа brainbox.VC. Корпоративная культура осталась от Funbox. Главное отличие — в Brainbox реальным собственником создаваемой интеллектуальной собственности стал трудовой коллектив. Все члены сообщества — акционеры АО «Брейнбокс ВиСи».
В этой статье поделюсь, как мы строим наше коммерческое сообщество Brainbox и что нужно сделать, если вы хотите пройти наш путь. Но для лучшего понимания полезно поговорить про опционные программы: как работают, за счёт чего мотивируют и почему делиться акциями с сотрудниками — это круто.
Что такое опционные программы и как работают
Согласно исследованию консалтинговой компании RosExpert за 2023 год, на российском рынке усилился дефицит кадров. На это пожаловались 75% опрошенных компаний. Также у кандидатов выросли зарплатные ожидания, а удерживать текущих сотрудников стало сложнее.
Помочь привлечь лучшие кадры могут опционные программы. Благодаря им сотрудники становятся совладельцами бизнеса, разделяют его успехи и заинтересованы в росте компании. Кроме того, в команду приходят люди, которые формируют общий предпринимательский дух. Многие чувствуют, что делают общее дело, а не работают на благо кого-то другого.
От внедрения опционных программ предприниматель получает целый ряд выгод:
- Привлечь таланты. Особенно актуально для стартапов, которые не могут предложить большие зарплаты на старте. Например, с помощью опционной программы можно нанять опытного разработчика, который раньше работал в крупной компании и получал там высокую зарплату.
- Удержать сотрудников. Опционные программы мотивируют остаться в компании, а не менять работу. Например, если у вашей компании есть разработчик с опционами на акции, то он более мотивирован работать у вас, чтобы использовать их.
- Гибкость управления финансами. Опционные программы позволяют стартапам не расходовать большие суммы на зарплаты в начале развития. Тем самым они могут использовать финансовые ресурсы для других нужд вроде рекламы и доработки продукта.
Как устроены опционные программы. Если по-простому, это система поощрения за определенные достижения, например, выполненные KPI или же стаж работы. В виде вознаграждения сотрудники получают опцион: контракт, который даёт право получить или купить акции компании. Сумма опциона (количество акций) фиксируется на весь период соглашения. Если соглашение предусматривает выкуп акций, то цена акции для сотрудника тоже фиксируется.
Разберём на примере. Компания «Троя» решила снизить текучку кадров с помощью опционной программы. Для удержания сотрудников руководство выделяет 5% акций на систему поощрения. За каждый отработанный год персонал получит опцион на покупку 100 акций по 200 ₽. Если цены на акции компании возрастут, сотрудники смогут купить их по более низкой цене, а затем продать по рыночной, получив прибыль. Если же цена акций упадёт, работник не обязан их покупать.
Допустим, Пётр устроился на работу в «Трою» в 2023 году. И если он отработает минимум два года, то сможет воспользоваться опционом и купить акции компании по 2 000 ₽. Спустя три года ценные бумаги «Трои» выросли до 3 000 ₽. Пётр решает воспользоваться опционом и покупает 100 акций по 2 000 ₽ и продаёт по 3 000 ₽. Прибыль: +100 тыс. ₽!
Nvidia — наглядный пример, почему опционные программы работают
Опционные программы есть у многих крупнейших IT-компании мира: Facebook, Google, Amazon. Но, пожалуй, самый наглядный и впечатляющий пример — это Nvidia. Компанию создал Дженсен Хуанг, который ещё во время работы в AMD мечтал по-другому устроить мотивацию команды. Поэтому когда предприниматель создавал Nvidia, он организовал структуру бизнеса в виде коммерческого сообщества, где все сотрудники ежегодно получают акции компании в зависимости от своего вклада в общий результат.
За 30 лет выяснилось, что команда, где каждый работает над общей целью, более эффективна по сравнению с конкурентами. На текущий момент Nvidia — самая дорогая компания в мире, даже дороже Apple. Таких фантастических результатов корпорация достигла во многом благодаря тому, что Дженсен Хуанг собрал лучших специалистов. В Nvidia каждый чувствует сопричастность к общему делу и получает акции компании.
Да и в целом корпоративная культура Nvidia восхищает. В неспокойные времена компания старается поддерживать коллег. Например, в пандемию Хуанг неоднократно успокаивал сотрудников: сокращений или увольнений не будет. А ещё в кризис высшее руководство сократило себе зарплату, чтобы уменьшить последствия для рядовых работников.
Как мы строим коммерческое сообщество, где каждый сотрудник заинтересован в росте бизнеса
Наша миссия: помогать IT-стартапам на ранней стадии находить финансирование и/или экспертизу. Для этого мы создали brainbox.VC — краудинвестинговую платформу. С точки зрения организационно-правовой формы, наше сообщество зарегистрировано как непубличное АО «Брэйнбокс ВиСи». Вся интеллектуальная собственность принадлежит этому юрлицу.
В Brainbox с самого запуска запуска проекта есть пул акций для всех, кто помогает проекту. Это помогло собрать сильную команду на старте — большая часть сотрудников получили как зарплату, так и ценные бумаги. Кроме того, мы достигли рыночных условий работы при ограниченном бюджете. После первых лет проекта опционный пул акций стал инструментом для премирования, а не обязательным элементом вознаграждения.
Brainbox — это попытка на практике создать новую форму взаимодействия участников. Мы называем её «коммерческое сообщество»: каждый вносит интеллектуальный вклад в развитие общего продукта и претендует на распределение прибыли в соответствии с вкладом. Такая форма, на наш взгляд, должна быть более эффективной по сравнению с другими формами потому, что основана на более справедливом принципе деления прибыли.
Кроме того, коммерческое сообщество — это цивилизованный способ зафиксировать два важных вопроса: кем и как управляется компания, а также как делить прибыль от создаваемой собственности. Эти два вопроса не связаны между собой: участие человека в управлении может быть одним, а участие в прибыли другим. Например, Марк Цукерберг до сих пор владеет золотой акцией Facebook, имея решающий голос при принятии некоторых вопросов, при этом его доля в капитале давно уже меньше 50%.
Как у нас устроено сообщество Brainbox:
- Совет директоров. В него входят состоящий из руководителей основных зон ответственности, которые одновременно являются владельцами голосующих акций проекта. Совет директоров назначает управляющего партнера, который формулирует стратегию развития общества и формирует Проектный офис для реализации стратегию на ближайшую итерацию.
- Проектный офис. Это специалисты, которые работают в проекте на постоянной основе. Они привлекаются в Brainbox по гибридной модели: специалист получает вознаграждение за своё время, потраченное на проект как деньгами, так и акциями проекта.
- Эксперты. Для работы над проектом можем привлекать специалистов по модели Time4Equity. Они вовлекаются в деятельность компании периодически или эпизодически. Например, 1–2 раза в месяц участвуют в экспертном совете, на котором вместе решаем, какие проекты размещать на brainbox.VC.
Кроме того, при создании коммерческого сообщества мы определили правила продажи акций. Владельцы голосующих ценных бумаг не могут продать их третьим лицам без одобрения Cовета директоров. Продажа привилегированных акций происходит без ограничений.
Если владелец голосующих акций не заинтересован в участии в операционной деятельности проекта, он может поменять голосующие акции на привилегированные по отдельной процедуре.
Что нужно, чтобы внедрить опционную программу в вашу компанию
Предприниматели, как правило, при открытии бизнеса выбирают ООО — общество с ограниченной ответственностью. Мы даже провели исследование среди фаундеров brainbox.VC, чтобы понять, почему так происходит. Вот что чаще всего отвечали предприниматели:
— А есть что-то ещё?
— Все открывают, и я открыл.
— Самая изученная и понятная структура.
— Быстро открывается.
— У меня грант, и там лучше открывать ООО.
— Учредители несут ответственность только в рамках уставного капитала.
Однако для опционной программы ООО не подойдёт. Проблема в том, что такая организационно-правовая форма регистрации бизнеса может владеть собственной долей только в исключительных случаях и не более года (ст. 22, 23 Федерального закона об ООО). Это создаст проблемы, когда вы захотите зарезервировать часть компании под сотрудников.
Поэтому для опционной программы потребуется открыть АО. Это не так сложно, как может показаться. Более того, мы в Brainbox считаем: АО во многом лучше, чем ООО. Главные плюсы: акционерным обществам легче получить инвестиции, меньше бюрократии, можно развивать продукт без инвестиций.
Да и требования к АО упростились. Например, власти отменили для акционерных обществ обязательную аудиторскую отчетность и её публикацию. Бухгалтерская отчётность такая же, как и у ООО. Кроме того, создание Совета директоров не требуется, если меньше 50 голосующих акционеров.
Помимо открытия акционерного общества, предпринимателю потребуется проработать опционную программу:
- Поставить цели. Что именно хотите достичь с помощью опционной программы? Например, привлечь новых сотрудников, удержать старых или мотивировать команду на достижение целей.
- Определиться, кому выдавать опционы. Бывает так, что руководство вводит систему поощрения только для отдельных работников. Например, для ключевых специалистов с такой экспертизой, что за них на рынке труда идёт битва. Если же компания хочет, чтобы каждый ощущал сопричастность к общему делу, то имеет смысл выдавать опционы всем работникам.
- Проконсультироваться с юристом. Он поможет оформить опционную программу, учесть налогообложение и права сотрудников при реализации опционов.
- Разработать условия программы. Например, какой % компании вы отдаете на опционы. Также полезно продумать, что должен сделать сотрудник, чтобы получить вознаграждение. Например: «Опционы будут получать только те, кто проработал не менее двух лет в компании»
- Согласовать с командой. Покажите сотрудникам, как будет работать опционная программа. Выясните мнение сотрудников и учтите их пожелания. Это можно сделать, проведя опрос или открытое обсуждение.
- Информировать сотрудников. После согласования программы важно тщательно донести её условия до команды. Объясните, как работает опционная программа, какие выгоды она приносит и как они могут извлечь из неё пользу.
- Отслеживайте и корректируйте программу. Регулярно проверяйте её эффективность и собирайте отзывы от сотрудников. Если программа не приносит ожидаемых результатов, не бойтесь вносить изменения. Например, если работники не понимают условия программы, возможно, стоит провести дополнительные обучающие сессии или упростить документы.
Кроме того, нужно решить, что делать с дивидендами. Например, мы в Brainbox заинтересованы построить самоокупаемую и прибыльную организацию. Мы не собираемся продавать наше сообщество, поэтому ориентированы на то, чтобы выйти на окупаемость и начать распределять дивиденды.
Коротко о главном
- Опционные программы помогают привлечь лучших сотрудников и удержать текущих. Также они позволяют стартапам не расходовать большие суммы на зарплаты в начале развития.
- Nvidia — успешная IT-компания, в которой работают счастливые и мотивированные сотрудники. Одна из причин её успеха: корпоративная культура, где каждый чувствует сопричастность к общему делу и получает акции.
- Для того, чтобы внедрить опционную программу, российская компания должна быть зарегистрирована как акционерное общество. Другие формы регистрации, в частности, ООО, не подойдут.
- В деталях АО мало чем отличается от ООО. Да и законодательство с 2023 года стало проще, поэтому регистрация акционерного общества не такой сложный процесс. При этом у АО есть много преимуществ, например, легче привлекать инвестиции.
- Кроме открытия АО, руководству компании потребуется поставить цели опционной программы, проработать условия, проконсультироваться с юристом и согласовать с командой.
А какая система поощрения сотрудников в вашем бизнесе?